00:00] --> [01:17] 歡迎收聽股癌。本集節目由NordVPN贊助。10月到了，接下來除了萬聖節，應該不少人已經開始規劃年底出國。尤其現在大家出門旅遊，手機幾乎就是護照、錢包加娛樂中心，查地圖、訂飯店、看影片，什麼東西都在網路上完成。這個時候我覺得VPN最方便的地方，就是可以讓你在不同國家、不同網路的環境下，還是維持自己熟悉的上網方式。像NordVPN可以連到超過100個國家的伺服器，如果人在國外想要看原本習慣的內容，或是需要使用平常的網路服務，就可以透過跨區連線來處理。而且它現在其實不只是VPN，還多了蠻多安全防護的功能，像威脅防護可以協助阻擋詐騙網站、惡意軟體下載，暗網監測工具則可以在偵測到相關外洩資訊時提供提醒。我覺得對我這樣一個人，可能就是有手機、電腦、平板，回家還會開電視的人來說也是蠻方便，因為一個NordVPN帳號最多可以支援10臺裝置，現在連Smart TV、Apple TV，甚至Apple Vision Pro都可以使用。另外NordVPN也有無日誌政策，不會追蹤、蒐集或是儲存使用者的連線資料。現在到10月21日前，透過資訊欄的專屬連結nordvpn.com/gooaye，輸入優惠碼gooaye，就可以享有NordVPN獨家方案，還加送4個月，另外最高還可以領1200塊的7-11禮券，數量有限，送完為止。 [01:17] --> [02:27] 好，那昨天去參加了曼報Pro的年會，我覺得這個活動蠻妙的。他有點像是說你把可能臺灣差不多PR90以上很尷尬的人，全部都聚在同一個場合裡面，所以就很尷尬，就不知道到底是發生什麼事情。包含像是開場，我其實這還蠻意外，因為最近Manny他終於開始露臉了嘛，只是我沒有想到說他會在開場那邊，在宣傳板前面去訪問大家，然後開場之後他自己本身就是主持人。這個是我沒有想到，幹，這個傢伙也放開來在玩了，因為他之前是比較屬於想要把自己藏起來，我是完全懂這樣的一個感受啊，就像我現在也是想把自己藏起來，所以我已經是不太出門去參加一些活動，但他可能是我的三到五倍左右，但他現在呢就是已經是跳脫了，就是我們這種需要把自己關起來的那個情節啦。其實我最近看到一些自己喜歡的人也有類似的感受，我看到像是Radiohead的Thom Yorke，然後跟Harry Styles，他們有一個好像是Rolling Stone他們辦的一個活動，所以就兩個在那邊對談，那我非常意外的是Thom Yorke竟然是這兩個人裡面，眼睛有神，還會講笑話的人。 [02:27] --> [03:29] 他以前就是一個超級emo的人，然後外加可能曾經也有過帥哥病，就是他會染頭髮、抓頭髮那個階段，那到後來呢可能會想要去閃躲一切媒體跟有的沒有的，他也會有很強的impostor syndrome，所以這個傢伙你就感覺他好像不是過得很快樂，他非常有能力，但是他內心有蠻多想法，那其實本來Manny給我的想法就是這樣。但我最近看到了Thom Yorke跟Harry Styles這個訪問，你很驚訝的發現說，這個人的眼神中，現在帶有著光芒，然後他在開導一個後輩，這個後輩所經歷的一切，那些比較憂鬱的一些想法，可能都是這個前輩曾經走過的，然後這個前輩竟然看起來像是一個陽光大哥哥，相較之下，我覺得是還蠻酷的一件事。所以看到Manny整個人踏出來，我本身是覺得好像見證了一個事情，起承轉合這樣的一個感受，那當然希望曼報Pro這個產品可以走到很後面。 [03:29] --> [04:52] 那在他邀請我去講這個演講裡面呢，我是不知道我要講什麼，我在上臺前我還去在後臺跟他們的工作人員跟Leslie他們確認一下，那我待會上去要講什麼，因為他們是地方聽眾啊，就直接說你就上去就講說這個廉價，請大家開，記得要喝水，可能不要去人多的地方，不要在那邊講什麼離營宣教室的東西，這個我會。那真的上去了，我後來想想，我就是稍微的講一下跟Manny一些故事，因為他跟我說反正他也不會給我任何的講稿，他也沒有希望我一定要講什麼，你就隨便亂講，本來還想說你可能可以講一些什麼東西，後來說你不一定要講什麼，隨便說，算了算了，我知道我如果告訴你要講什麼的話，你就可能什麼都不會講，對，我就講不出來。那上臺就先分享一下自己的一些感受，首先我真的覺得Manny是一個商業奇才，因為我跟他的合作不是只有曼報Pro，我身為投資人，那我們還有其他的案子，那這些案子呢在第一年就賺錢了，這個是很難想像的事情，這什麼時代啊，竟然可以在第一年就賺錢。而且我們不是那一種，就是我們value EPS大於營收成長這種人，不是，我們是覺得就是營收要瘋狂的成長，你一開始不賺錢，甚至你不該想要賺錢，因為你就是要去成長，我們是這樣思維的人喔，但是我們丟的生意竟然可以在第一年都賺錢喔，這個是非常誇張的事情。 [04:52] --> [06:46] 那我也非常感謝我可以去參與到他的曼報Pro，因為從他最早在寫曼報的時候，我就算是一個小粉絲，那我最早發現他是可能在...有聽過這個故事的原委，其實我應該有在這邊稍微講一下。反正總之就是在早期的股癌，我認為差不多是2023以前，因為那段時間呢，基本上我還算是一個素人，因為剛出來可能幾年嘛，然後外加那時候還沒有這麼強的一個心理能力，雖然可能會演得像是說我沒差，幹你娘拿一個白痴出來，他媽欠幹，把你幹一頓之類的，我心態真的是這樣，就是說你來跟我來硬的，我一定會他媽跟你硬到底，可是問題是其實心中還是會有一些糾結，有時候還是會上網去搜一下自己的名字。這個我非常推薦大家都不要做這件事情，有朝一日你變成一個小名人或是大名人，你不要去搜自己的名字，因為你搜自己的名字，一般來說你一整天的心情就會被打壞。那後來發現就是我自己喜歡的一些，不管他是創作者、企業家、藝人，他們都有提過類似的東西，反正你去看網路上大家對你的評價，最後面心情都會不好，為什麼？因為我覺得就是可能99%你看了沒有什麼感覺，但那個1%在攻擊你的，會被放到非常大。那個時候你會想去解釋自己，像當時的我就會想要去解釋我自己，就是說幹你在亂講啊。你也會發現說一個很簡單的東西，可能大家聽出來的結論不一樣，我隨便舉例，像我上一集不是跟大家聊到說腳踏車嗎，其實腳踏車的價格它是有辦法找得到的，就是我已經講了嘛，就是它是哪一臺車，然後跟它的什麼變速器有什麼，所以理論上大家得出來的數字是一樣的，但是去幫我寫筆記的，或是去轉述我寫東西的人，你會發現說大家數字差很多，有那個什麼二十幾萬的版本，然後有八十萬的版本，但那個明明就是很明顯就知道說，就是只有一個版本，因為我已經把關鍵字講出來了。 [06:46] --> [07:39] 那可能聽的人，第一個他不是特別在意，所以他沒有認真聽，可是那你為什麼會再跑去寫什麼；第二個是，我已經講出所有關鍵字了，可是你怎麼拼出來的東西會跟我想的東西不一樣；然後第三個是，也有可能你拼出來之後，你要下你的評論的時候，結果你評論的東西其實跟我腦中想的東西是差很多的。所以也因為這樣子，有時候會想要去解釋一下到底是怎麼樣，當然我去解釋這個就有點像是，第一個很丟臉，給人家發現說你會在那邊海巡，你還會在那邊看人家有沒有在偷罵你什麼的；然後再來就是第二個，其實也會覺得以我自己來講，那格局偏低，就是你為什麼要去在意你不認識的人對你的評論呢。所以就會覺得在心中有點那種啞巴吃黃連的感覺，即便你被誤會了，或是即便有人吹過頭，你希望他不要這樣吹，但是你只要出來講話就會讓整個場面變得很奇怪，啊senpai notice me，他看到了，所以我就只能夠默默的潛水在那邊看。 [07:39] --> [08:55] 那早期因為心性也還不夠強韌嘛，所以有看到自己被罵，真的心情會不好一整天左右。那時候就發現說在網路上有一個人，而且有放他的大頭貼，就是Manny的，他一開始是沒有放，現在我是不知道了。那總之就是這個帳號呢，我知道他有在寫電子報，然後我知道他每次提到我的時候都會給我稱讚個幾句，其實他給我的感覺就很像他的房迷大大一樣，就是他不一定會完全認同我的東西，這很正常，但是他會給你一個正向的評價。這也是我對大多數人我在做的事情，就是我跟你的想法可能會有所差異，其實這都是很正常的事情，甚至你是左派我是右派之類的都沒有關係，但是我覺得人品這種東西跟你的這些立場不會有太大的一個關聯性，就是人品好不好，理論上跟立場沒有什麼太大的關係，你可以來指教我什麼，但是你用很雞巴的方式講話，我就會討厭你這個人。那就注意到說有蠻多，甚至有時候會蠻失望的，就是我覺得你應該跟我很熟的人，就你跟著一些網友一起在那邊打嘴砲，那他以為我不知道，私下來見到我的時候還會說什麼孟恭大哥，幹你私下講我什麼我都有看到啦，然後都以為我不知道，網路就是一個公眾的地方嘛。那所以那時候我就會對一些人，就是我心中就會去有一把尺。 [08:55] --> [10:06] 那我就記得像Manny這個人，他總是在雪中送炭，雖然這個雪不一定大家有看到，大家可能覺得說一直以來這個股癌或是謝孟恭，就這個節目或這個人都走得很順啊，就沒有什麼太大的問題，沒錯，但在我心中其實曾經有很多驚濤駭浪，有些那種難受的時候，或是不開心的時候，或是有時候被燒的時候，即便那個火都沒有真的燒起來，但你就會看到Manny無論如何都是給我支持，所以其實我在心中都一直覺得我一定要好好的去挺這個人。那後來就有跟他聊天嘛，我就說你這個曼報可能是寫免費的，你那個東西那麼有料，花這麼多時間，然後他就是一個我覺得是比較偏向那種insecure的人，其實跟我有點像，但是他是比較誇張的版本，他各方面我覺得就是我的一個比較誇張的版本，他提到說就是我覺得我寫的東西就是不夠資格跟人家收錢之類的。好，那反正最後面他終於找到他的理想團隊，然後弄出了曼報Pro，然後最後面在臺灣的這個訂閱史上，可能是那種知識型相關的，就是創了一個紀錄，非常非常的屌炮。我也是樂觀其成，非常高興他也有讓我上車，雖然他一定是不需要我什麼資源，但他就是讓我上車，因為我就是喜歡去丟一些各種小生意嘛，那希望他們可以成長得很大。 [10:06] --> [11:17] 所以是非常驕傲可以參與這一切，然後看到辦在TICC這麼大的一個場地，而且是連假，而且強碰Big Band，竟然有這麼多人在現場，那是非常非常開心，也覺得很感動，然後也就是非常的期待到底這個活動、這個團隊、這個單位、這個節目，或是這個發展到底最後面會是怎麼樣的。所以，曼報Pro真的是我的一個非常優良的睡前讀物啦，因為他的訊息量，所以看到後來就想睡覺，不是因為無聊，是因為訊息量太大，睡前看很多那種訊息量大的東西，你就會睡著，但明天可以繼續，所以我很喜歡去看他們各式各樣的分析啦。那如果新的朋友，欸，他們最近有丟一個這個折扣碼給我啦，MK250，你就可以去找到這個曼報Pro，然後去完成訂閱，我覺得它是一個在臺灣非常棒的一個平臺。那我對他的各種相挺，雖然Manny非常客氣說什麼我是他人生中最重要的男人，其實他有很多個男人，老實講是這樣子，但我是其中一個，那他覺得我幫他很大，但他現在已經知道了，就其實他也幫我很大。 [11:17] --> [12:17] 所以我真的覺得就是每個人都要盡量當一個好人，即便你不一定是個好人，像我其實也不是一個好人，我很常有一些不好的想法，但是我不會去實踐那些想法，類似有時候會想到說，一些那種雞巴的人，如果你今天給我在山上遇到，我一定把你推下山，可是實際上我相信我不會推下山，當然我就會有那一些想法，可是我會選擇不去做，我會努力去選擇做一個良善的人。我會選擇在可能一些他不知道他的這個行為是很珍貴，他也不知道有沒有人注意過他，但是我會讓他知道他做了一個很棒的事情。所以這是我的一個人生的，也不能說是座右銘，因為我沒有辦法把它定義出來，但我一定會確保，就是認真生活、認真工作的人，他如果被我看到的話，我一定會讓他知道他是在做一個很棒的事情，所以這是我應該做的事。那非常感謝這麼多的，除了這個曼報Pro的一個訂閱戶或是粉絲之外，也有很多可能我們是節目的聽眾，他單純去支持我的，其實看到這種東西我都覺得非常的感動。 [12:17] --> [13:11] 那同時我也是在這個裡面確定，人是有天花板的，我以前是一向相信說我們可以不停的突破，不停去做一些很屌很大的事情，但我覺得就是我以前可能上臺我都不會這麼緊張，或是我不會覺得很內向，我不會覺得超尷尬，但我現在發現那個真的不是我可以做的事情，所以我就是一輩子就是可能要待在幕後的那種角色，或是說錄個節目，雖然看起來像是幕前，可是我盡可能就是維持一個非常低調的樣態。因為我常常講說我覺得我超級智障，我覺得我就是一個白痴，一個快樂寶貝站在上面，然後就是手都不知道放哪裡，有些聽眾很賤，從那個側面拍啊，拍到我手在那邊搓來搓去。對，因為我發現我越活越尷尬，那也知道自己的天花板在哪裡，所以其實就透過可能我的一些不錯的生意想法什麼的，就讓我去參與你們，去支持你們，那frontman就交給你們去站了，但反正總是非常榮幸可以去參與這樣子的活動，那也希望大家可以持續的支持曼報Pro，大概是這樣子。 [13:11] --> [14:04] 我對於市場有更加的認識跟理解，我開始慢慢的玩出了自己的一些風貌，那我覺得比較不免的是，當你一開始在接觸市場的時候，隨著你身邊的朋友是誰，你很高機率就會被帶到那個圈子去。如果說你身邊的朋友全部都在那邊搞什麼無本當沖，那你也很難學會做波段嘛；那當你身邊朋友每個人都習慣把維持率壓到他媽超級無敵低，你就會覺得你的維持率在180、200以上很像是一個智障。即便180也不是說什麼一個特別安全的，但你看到大家在那邊講說什麼這種盤面呢，如果你維持率高於多少的話，你就不尊重這個盤，你看到這些東西你一定會受到影響啦。那就像是如果你身邊都在追蹤一些財報的數字，或甚至是營收的數字，也就是從3個月的一個time span拉到剩下1個月的話，那當然你的心情就很容易會因為這個盤勢去有所影響。 [14:04] --> [15:20] 那我之前一個非常尊崇的大哥，一個外資的大哥哥，最近他已經是退休了，那這位大哥呢那時候就跟我分享過一件事情，就是當我跟他講說你有沒有注意最近Broadcom的投片量，因為我最近注意到什麼東西，他說我都沒有在看那些數字，我說你怎麼可能都不看這些數字，他說那些數字就是noise啊，方向對了，你為什麼需要了解這麼多東西，方向對了，有可能會一下上修一下下修，一下大家吹上去，一下大家吹下來，但最終就是往那個目標去。那其實講很簡單，可是我花了一點時間才去理解到這件事情，就是心中知道這件事。那有時候呢我可能就是因為已經套了，所以我就覺得好，沒關係，反正長遠來看這個story是好的，但我自己知道那有一點自欺欺人的成分，因為我就是被套了嘛，所以我才會去想一些有的沒有的。但到現在我覺得就算是不小心買高了，不小心被套了，類似SpaceX，那時候在IPO的時候，我是有買到最前面的，只是後來上去我就跟著加碼，然後後來崩下來，那我就有注意到馬斯克的一些周邊，然後下面很多聽眾都說快點救火，這個是用火箭接收器做出來的。你就是要說，就是蠻多人有在注意這個股價，可是會發現說我好像不太在意耶，因為我本身就知道我買的方向一定是對的，所以就這樣子。 [15:20] --> [16:34] 那就算我輸了怎麼辦，我已經也算好了嘛，這個部位可能是我的8%，或是我的10%，那如果真的這樣爆掉，那就就這樣給它GG，沒有關係，所以心態上就會跟就是那些在下面留言的聽眾，但我知道蠻多人也是起鬨，就好玩啊，那就有很大的一個差異。那其實後來我就發現我自己慢慢的，身邊圍繞的朋友越來越像是同一類人，就是大家是比較chill一點的。早期在搞股票的時候，可能身邊有很多那種朋友，然後他們會搞到說什麼晚上睡不好啊，或者是每天白天都提心吊膽啊，然後今天盤中發生什麼事情，就是群組一定會立刻就開始跳通知，怎麼了，這個東西怎麼了，怎麼掉下去了。那以前我也覺得這是一個對的事情啊，你要知道發生什麼事情嘛，但現在我就覺得OK，我收盤後再來研究發生什麼事情，就是當下呢我不會太緊張，我就會覺得反正就這樣嘛，你買就買了，你就等，最終呢開牌的時候，你知道你自己勝面是偏大，這樣就好。但這個花了我一點時間才有辦法走到這一條路，然後現在看著就是以前可能跟我一起搞的股友，還是每天在那邊超級緊張之類的，我就覺得還好我選擇了一個不一樣的路，不一定比較好啦，那可能人家這樣也玩得很高興，但我就想要一個更從容的人生嘛。 [16:34] --> [17:25] 所以呢像昨天前天，有一個這個算是蠻大的新聞，說OpenAI的700億美元年化營收呢，被更正到是500億，就瞬間看到一個崩嘛。那這個閃崩呢，老實講你看到禮拜五的就拉回來，你就說那到底那個閃崩在崩什麼意思吧，那在這個閃崩之下一定有很多人又再去做了一些調整，就像早期的我，我也會覺得說，趕快起來先調一點，現在一點，稍微的慢一點，不是說什麼我們看到閃崩下來不會跑，還是會跑，只是就是讓子彈飛一下，不要這麼緊張。那其實像這件事情，就如同我們過去跟大家分享過很多供應鏈，像最早的GB200，有些人喊到什麼70000，然後最後面再瘋狂的把它下修回來，那抑或是像一些光通元件，喊得超級高，然後再把它下修回來，其實各種components都會注意到這樣子的一個狀態。 [17:25] --> [18:33] 那這次有一樣的一個情況，簡單的說，就是因為OpenAI跟Anthropic他們算帳的方式不一樣，所以一些媒體，像是CNBC，他就選擇我要去對標Anthropic，因為Anthropic是後面才來的，所以它不用像OpenAI在一開始還沒有多少人相信AI，它可能簽了一些deal，然後讓一些營收沒有辦法認得很漂亮，所以他就覺得說，我應該可以去幫它稍微調整一下這個數字，調到跟Anthropic在同樣的一個基礎上面，然後再搭配公司有跟大家講說，我們可以有一個77%的成長，因為它有告訴投資人這樣一個成長幅度。那怎麼樣？因為我把這個run rate調到了400億嘛，然後再乘以77%，那就差不多680億嘛，那就接近700了，於是就一堆媒體就開始寫說這是一個700億的營收，那最後開出來是500億，你說500億是一個很糟糕的營收嗎？沒有，你想想這個公司從2B到50B只花了一個超級短的時間，這應該是人類歷史上極度罕見，應該是比較難去超越的一個紀錄，那這樣的一個數字竟然在市場裡面會被大家解釋成為說，這個就是AI可能要出事情，至少在當下是這樣，所以就有很多那種panic sell的產生。 [18:33] --> [19:39] 那我現在就會開始去懂得那時候那個大哥跟我講的東西，就是你們在幹嘛，就是你們到底在幹嘛。那特別是其實我們也不是2026進入市場，就早就進來了嘛，所以有些東西也就抱很久了嘛，那你總不會因為說在短期的一些消息，然後你就立刻的又要再把你建立很久的部位，然後被砍掉之後，然後可能沒事又再追回來，那這個意義就不大。我還是沒有要去教育大家說你到底要去管理自己的部位，只是跟大家分享我的心態上，後來我就，跟運動也有關係啦，整個節奏放慢，心跳的速度沒那麼快，心臟一變慢就會覺得說，反正我已經去做好各種風控了啦，我已經做好配置了，那就這樣子。所以像這個到底是500億是700億，我覺得其實不是特別重要，為什麼？因為你光是用ARR去算的話，那本身就有可能會有問題啊，它並不是說什麼已經可以投射出來說那個營收一定是多少錢，它是直接就是拿可能這個月的營收，然後把它年化，就是乘12。就類似說有些人超白痴了，他今天可能賺了某一個數字，然後接著他就把這個乘成一年的，一年的。 [19:39] --> [20:28] 所以我們沒有辦法，我們可能沒有更好的一些指標，是沒有問題的，可以這樣子做一個初估嘛，因為沒有辦法，我們可能也沒有更好的一些指標或是一些數字，所以我們這樣子去推。那既然你就知道說這個數字本身就會因為它採樣的月份，或是時間，或是說在產業發展的前中後期，會有不一樣，那到底那個數字究竟是什麼樣，有特別的重要嗎？重要，要看，只是你不用因為它而過度的追。所以我覺得這是一個很低能的事情，就是以前我看到這個東西，我也會半夜就開始跟我朋友討論，然後隔天看到彈回來，就說昨天我砍太多了，好可惜，今天再把它追回來，以前我也是這種人，現在我就覺得說，他媽做這種事情就是很像一個monkey。我不是說做這樣事情的人很像monkey，就如果我這樣子做，我是無法原諒我自己的。 [20:28] --> [21:22] 所以這件事情我們就簡單的去做一個評論，就跟我們節目長期跟大家分享，市場有一些數字，大家去trade一些R&D project，或者說大家把一些那種明明就不是這個數字的喊到超級高，為了要炒股票，然後接著自己把它瘋狂下修回來，然後自己嚇自己，就去製造一些波動，然後這個波動可能就會去影響你的判斷，那我覺得這個是我在未來我會想要去避免的東西，所以可能會聽起來有點佛系，但我是真心的認為這樣做是比較對的，就是不應該有太多的風吹草動，然後可以影響到就是你已經思考很久的某一種投資判斷，因為這樣是很奇怪的事情。除非說像有些消息跟你發現說，那個營收真的上不去，你說這個要不要跑？這一定要跑啊，這就真的是出事啊。那只是如果是像這一類型的，就是它對長遠的故事來說影響不大的，那就不會太在意它，所以稍微跟大家分享一下。 [21:22] --> [22:40] 那接下來聊一下Marvell他們在這次的Investor Day上面去再次的重申，連接才是一個主菜。那我們先大概講一下這個概念是什麼意思，就是NVIDIA的這個cluster裡面，我們最早在研究的時候是什麼NVL72，就是會持續的往上拉，甚至到576的這種組合，那它的大方向是怎麼樣？它就希望說可以把各個晶片跟晶片所附隨的記憶體HBM、DRAM等等，那所有東西可以串聯在一起，讓它變成是一個整個晶片。你可以想像是，本來是一個tray裡面，你把它當成是一臺電腦，然後現在是整個rack，我想把它當成電腦，甚至是整個data center就是一臺電腦。那要實踐這件事情的話呢，因為如果你今天是chip to chip的一個傳輸速度是非常快嘛，但是如果說開始要往外跑，又離開板子，要跑到你的rack，那個速度就會開始下降，而且下降的幅度是蠻大，所以大家在解決的問題就是，試著讓晶片跟晶片的一個連接速度變成是某一種典範，然後大家就要去copy它。所以今天如果是不同的tray，或是不同的rack，甚至是data center跟data center之間的scale across，如果最後都可以把這個速度變得很快的話，那你就可以想像成，就是有一個很大臺、算力很強、記憶體超大的一個電腦，這是大家努力的方向。 [22:40] --> [23:18] 那我們先稍微看一下，公司在這一次的投資人日上面有去做了什麼上修，其實就算是一個超級做多party，只是我覺得啦，因為Marvell在過去之前算是漲蠻多，所以你要某個程度上視為說，有些東西已經pricing in。因為有時候我們節目在分享東西的時候，我們也很擔心說，大家聽人家說啊你看他喊，要買進這個，沒有，這個講很久，Marvell講很久，沒有要邀功的意思，我意思是說，就是不要把某次的節目當成是一個節點，直接說他在這裡喊多，沒有，因為就是，所以這還是要稍微提醒大家一下，有時候要去看一下過去的year to date漲了多少，然後再來判斷這些消息到底有沒有成立的一些判斷，要好好的思考一下。 [23:18] --> [24:20] 那它這次做了蠻多的上修，像是在2028年的營收，本來在八月的時候是大概180億左右，然後FactSet的共識是再高一點點，現在它直接拉到了200億，那再來到2031呢，它竟然直接給一個700到900億的一個營收數字，所以中間值你就抓800億嘛，這個是差不多2026的好幾倍，就很屌，就是怎麼可以直接上修到這種程度。那我去翻了一下Street的consensus，大概是落在差不多45到50B左右，所以這個也算是直接往上調了非常多，然後長期毛利可以抓56到59%之間。那再來呢，如果我們去拆分2031年的800億營收的話呢，公司這邊是認為說interconnect，就包含了光學、SerDes、NPO，或是未來的CPO的話，是將近快要5成，那Custom Compute，也就是XPU加XPU周邊的各種有的沒有的小晶片的話，可能是落在3成7.5左右，那剩下的就是Switch、Storage，然後跟Communication的others，就是公司的業務。 [24:20] --> [25:14] 所以我必須得說，就是這個數字上修是連我都覺得有嚇到，就是哇，怎麼會這麼看好，所以這家公司對於connectivity，或是我們就直接把它視為是光通啦，因為差不多已經是開始要進入到光通的時代，雖然公司在這一次的說法裡面還是有提到，目前的scale up裡面呢，都還是在使用銅，100%都是使用銅，但是到後來呢，就會慢慢的往光的方向去做前進，那所以就是一個對光通的全面做多。那在它這次的Investor Day裡面算是給了滿多的資訊，有一些我覺得蠻關鍵的稍微提一下，那公司這邊是認為說NPO跟CPO會是一個並行，因為這個目前在市場派的一些討論呢，很多人都會把它視為說NPO可能是CPO的一個中繼的solution，然後後來會被取代掉，所以呢公司給出了一個跟大多數人的consensus可能是有一點出入的東西。 [25:14] --> [25:54] 然後再來提到說，目前800G是AI的主力，1.6T正在ramp中，然後後面會出現3.2T，那只是3.2T呢，它目前還有一些物理的限制，所以它需要時間去做推進。我覺得這邊可以去觀察像是Broadcom，因為Broadcom是業界的領頭羊，雖然它最近真的很低調，雖然它股價還真的停了蠻久，只是我們也是有了解到說Broadcom是有蠻多東西後面也會出來上修，有可能看到Marvell這樣之後，後面就會看到Hock Tan也輸人不輸陣出來上修，大家可以稍微期待一下有這樣的一個機會，因為我們也是注意到他們有蠻多好消息在後面放著，所以就是看Broadcom它什麼時候會把那個交換機推上去，然後就可以注意到相關的光通附隨的元件，應該也會跟著去往上做調整。 [25:54] --> [26:50] 那本來是猜測說3.2T可能上市會在2029、2030才會出來，只是最近有朋友跟我說，應該沒有這麼慢喔，差不多2028，然後外加它可能產業都是瘋狂的往這個方向高速的在推進，所以呢如果產能的問題沒有卡太多的話，就有可能它ramp的速度會非常快，是歷史最快的速度，所以可以提早看到一些就是我們認為比較偏向是想像的東西呢，然後在前面就出現。那像前陣子蠻多人在關注，因為它用到TFLN的材料，我想說這個東西不是還很新嗎，在我看來它還算是未來的題材，然後大家看到像是有聯電往這個方向去做佈局，大家提早去買一個這種做夢的行情，那這不是還在做夢嗎，現在竟然直接講到3.2T去了，因為3.2T他們要使用TFLN，所以可能大家會想去找這種相關的，老實講我就是，我就馬上去找了有沒有相關的東西，然後後來發現說，因為是他們自己有去採購公司有這樣的技術，所以應該是自己去做，只是可以期待其他的公司會不會也要走同樣的一個技術方向，然後就有可能在市場上面有些東西會受惠。 [26:50] --> [27:44] 只是我的想像會覺得那也太扯了吧，就是1.6T都還沒有完全的普及，然後大家又再去炒更後面的東西，那這個可能就是要維持在市場大多頭的時候才會有這樣的一個局面，大家要小心喔這種偏向夢的東西。所以真的自己要注意，就是你不要說你想要看到某一個未來的技術路線，然後就衝進去買它，就算你是買對，先講假設你買錯怎麼辦，因為那個技術路線很多時候它不會選哪一條路你也不知道，你買錯你就直接GG；如果說你是買對，你在過程中還是有可能會吃一個負50%，就像那時候大家去買AOI，事後證明說臺灣這些投資圈的人是全部買對了，AOI是對的，只是它前面不知道搞你幾次，那下來都是我記得跌五六十趴以上，那個是很難扛的，非常非常難扛，所以去讀一些未來的題材，就要稍微注意一下這件事情。 [27:44] --> [28:28] 那這次的Investor Day也丟了一個東西，算是影響到大家，它其實，我覺得它最主要不是要去搶BMC的市場，就是伺服器管理晶片，也就是大家熟知的像是信驊、新唐，或者說在興櫃也有公司在做類似的東西。我覺得它不是要去搶BMC的市場，它那個比較偏向說是可能以整個data center作為一個範圍的資料中心管理晶片，那可能也會去包含到BMC的一些市場。那我們過去幾年有一次在跟大家聊BMC的時候，那時候有聊到說我們有注意到Nuvoton，就是新唐有去做BMC，那當時我也是第一次意識到原來信驊的營收這麼小，就是它是一個超級貴的公司，可是它的營收的數字其實是不大的，就是BMC市場是一個不大的市場，那以新唐來講，新唐的大多數的營收還是在MCU這邊。 [28:28] --> [29:29] 那時候我跟大家分享說，我去押注了BMC故事，然後前面被幹成翔，就是因為那種偏向未來的故事，有時候你知道太早是不一定會有用的，但是後來大家終於去買單這個故事。可是當時我去做一個這種作戰後的檢討的時候，我就有提到說，其實我忽略的一點是，就算可能全部的營收都給新唐好了，那個都很小啦，那太小了，就是全部營收都給它好了，那個對這家公司來說都不大，所以我就在思考說為什麼要去搞這個。但是從Marvell這次的Investor Day，你可以明白到，簡單來講，就跟老黃的概念有點類似，就是你現在要去提供solution的時候，你不能夠只是可能某一個晶片或是某一個能源的裝置或什麼的，你要把所有東西都，不管是運算的晶片、儲存、交換機或什麼的，所有東西都要整合在一起，突破摩爾定律的一些限制，你要用什麼樣子整合封裝各種酷東西，都要把它包在一起做成一個total solution，才可以把效能推得更有效率。 [29:29] --> [30:19] 所以一樣的道理，就是它要透過去管理，不管是在data center，或是一個rack內的所有的東西，全部做整合之後，它相信可以去deliver一個更好的solution，然後一個更好的performance，所以會理解為什麼它會去做這件事情。只是如果我們第一直覺去想像的話，就如剛剛前面所提到，我之前在做戰敗檢討的時候，因為那時候去搞新唐是賠錢嘛，那我就認為說是因為這個營收太小，這個營收這麼小，為什麼它要去做？但是如果你換個角度來想的話，就是有可能這個東西後面會變成是某種非常大的管理，才要提早去卡這個位置。那現在看起來很小的營收，不代表以後不會變得很大，這有點類似說可能AI在一開始也是一個很小的營收，在2020以前，那時候我們有時候聊到NVIDIA的時候，我們就會說這個AI是一個夢，它沒有這麼快，但說不定那些東西後來會長到很大，是有機會的。 [30:19] --> [31:18] 所以我們可以去關注，就是這些公司為什麼他們會突然意識到一個這種小小的東西，即便這個東西丟出來，立刻像那個信驊的股價就跌下去了，可能大家就想像說有一個大咖的強勢進場，不一定喔，有可能是說那個TAM會變超級大，大家都可以分到更多的東西，所以這個是我會想注意的啦。然後再來其他在官方裡面的各種，包含說它全吃了什麼東西，什麼有的沒有的，我們就不去做更多的贅述了。那簡單來講就是，我覺得可以透過Marvell這次的上修，去觀察其他的XPU公司，或是要做connectivity、interconnect的公司，會不會也去做上修，因為如果他們看到這麼好的一個契機，那我們也知道說，Marvell它在這些光互連，或是說資料中心的連結，它並不是說它是什麼獨門絕技，只有它會做，沒有，就是大家都會做，所以如果它可以這樣上修，我相信其他人應該都會跟著上修，所以如果有些東西它是預期很低的，我會想要轉頭看那些東西，我大概是這樣，所以簡單跟大家分享一下自己的一些心得。 [31:18] --> [32:01] 好，那接下來我們QA的部分。第一位，Iris Chen 1214：只想說謝謝您。不客氣。下面一位，地瓜球球長：幾個月前國外碩士畢業之後，開始有人生第一份正職，本系商科，但現在要在新創做PM，老闆跟同事都很棒，做的東西我也喜歡，不同的產業、領域跟職位以前都沒有碰過，會得到這個工作是因為實習做了一個相關的專案，老闆覺得還行，剛好我們的team只是剛好缺人就錄取了。現在感覺每天都在學不一樣的東西，我雖然喜歡，但是老闆給的權力太高，有時候方向常常會讓我內耗，那現在就業市場不好，所以冒牌者效應也越來越重，想問一下大家以前有過類似的情況嗎？一直以來都很認同您的價值觀，所以想要聽聽看您的看法，謝謝。 [32:01] --> [33:02] 之前在回答一位聽眾關於面試的一些問題的時候有提到，你只要可以進去那個場合，因為我自己也曾經當過去面試別人的人，你只要可以進來這個場合，代表我早就已經看過你的資料，我甚至都已經爬過你的社群或什麼的，所以你一定是沒有問題你才可以進來。那其實正常人，我覺得只要一瞬間獲得了一些自己覺得自己好像還不應該得到的東西，不管是地位或財富，你一定會有一種我是不是德不配位的感覺，但德不配位會讓你的體驗直接告訴你答案，它不是一個你想像的東西，你如果真的德不配位，你一定是沒有辦法hold住這些東西的。所以當你突然間獲得一個不錯的工作，可能拿到不錯的錢，然後又放了很大的權力給你，你一瞬間會覺得惶恐，那個叫做正常，就像前面所聊到，不管是Harry Styles或是Thom Yorke，或是我覺得Manny，或是我自己，都是，就是我們很常會覺得，像我至今都還是不太清楚，就是你們為什麼要找我拍照，你們到底聽這個節目在聽什麼。 [33:02] --> [33:53] 我至今都是這樣的感覺，我不會覺得說什麼我很屌，我就是隨便拿一個microphone隨便講，你們都要聽，我很厲害什麼，我完全都沒有，我知道有些人會，但我就是屬於沒有的那一種。所以如果我今天突然間跟你交換身體，雖然聽起來他媽超怪的，但我的想法就是何德何能，怎麼會是我，但我後來慢慢的去想這件事情，就像是對於面試的這位兄弟的一個回覆，然後對於你的回覆就是，你只要可以在這個地方，你就是已經通過遴選了。那有一天如果他想要把你換掉，你也不是說我一開始就知道我不行，不是，就可能大家的方向變了，或是所需要的一個面向是不一樣的，你要知道說你可以在這個地方，它一定有它的道理，你不確定理由是什麼，但你一定做對了某些事情，所以千萬不要這樣子想。 [33:53] --> [34:52] 說你現在可能有點像是老闆的一個左右手之類的，就是他的權力很高，這就是非常正常，因為當老闆就是這樣的感覺，你以為當老闆一定會非常有想法，非常有目標，沒有，那個很多時候是在幫自己的team打氣而已，你也不確定訂單下一筆什麼時候會進來嘛。其實有很多老闆，他後來的一些分享都會講，像黃仁勳有一次在跟一群大學生還什麼的分享，就有提到其實他的公司在一些時間點，它是要直接爆了，它是要直接倒掉了，但是他的team可能不知道，或是說他的員工不一定知道這件事情，但他會去跟他的客戶講這些事情，因為沒有辦法，這客戶就決定了他的生死，那個錢要不要繼續留在這裡。所以呢，你以為老闆會什麼都知道，但他不一定知道，所以你現在就只是感受了一個類似說老闆放權力給你，然後一人之下萬人之上的一個味道，所以你會不知道到底要幹嘛，這個也是蠻常會發生的事情。 [34:52] --> [35:27] 那下面，基隆標配隊小奶頭：孟恭你好，今天過得好嗎？我是跳跳奶頭的朋友，跳跳龜頭，路跑的時候小心一點，我會一直跑在你背後尾隨你。其實這世界真的很變態，真的很多怪咖，也很多朋友有跟我講過說，其實你不應該把你孩子的照片放在網路上，或是說你不應該把自己的一些動態更新得太即時，因為可能就有些人會去猥瑣你，在背後堵你一下之類的。我自己沒有遇到，所以我對這個世界還是維持一個非常正向的看法，但如果真的遇到那種很怪咖，在我後面跟，貼著脖子呼吸的，可能以後我就會隱身起來，希望不要遇到這樣的事情。 [35:27] --> [36:37] 下面一位，好想遊山玩水：孟恭好，今年25歲，上半年翻了5倍，賺到1000多萬後，7月被殺到怕了，目前距離高點還有25%的drawdown，但不想要壓這麼大，決定要上一點槓加入大盤，再搭配一些科技巨頭，這樣的我是不是沒有小雞雞？這不算沒有小雞雞，雖然我們都會戲稱自己沒有老二，就像我現在，我說我跟我早期的我比，我也是沒有老二，而且不只是你這樣。那我們身邊一些猛男，前陣子我們也在討論到勇氣相關的話題嘛，大家也提到說是不是老了，就怎麼都沒有勇氣啊，沒有勇氣就是，換個角度，我們以男生或是當兵的說法就是沒有老二嘛，沒有屌，那這個是好像就是每個人、每個男人可能最後面都遇到這樣子的一個問題。那我這邊就會想起我最近好像很常Cue到的游庭皓，他就提到一個轉貼的內容好像說，你不會看到一個很大膽的老水手，類似這樣子，就是你要嘛就是很大膽的新手水手，要嘛就是變成一個相對膽小、相對保守的一個老水手，所以你才有辦法活過各種驚濤駭浪，所以越來越小是很正常的事情，你慢慢都會找到一個方向。 [36:37] --> [37:32] 下面一位，莊益：孟恭，請問現在還會想為什麼我是我，為什麼我是這個第一人稱的視角在這個世界的嗎？那如果我論文順利寫完，加明年考上律師或司法官，我會捐十萬給癌症相關慈善團體，那祝孟恭全家健康開心，Choco快樂長大。那希望這位兄弟可以順利。我本人的想法會，每天早上起來的時候還是會很驚訝，就是從這個身體醒來，然後會去思考說，就如果有一天我就drop dead，就是掛了之類的，這個世界就不見了，因為我所感受到的這個世界，包含說我現在坐在桃園的一個飯店裡面，我們左邊有一個戶外泳池，前面的床上有一條毛巾，那我正對著房間的門，我知道外面有一些人，可是我不知道外面的人長什麼樣子，但我今天如果打開門出去，我就可以知道他長什麼樣子，但如果沒有開門之前，我不知道外面的人長什麼樣子。 [37:32] --> [38:14] 所以如果今天我們把這個世界縮小，從我現在可以看到的世界變成自己眼睛閉上，就一切都變得黑暗，那如果我的意識就此抽離的話，會不會其實所有東西都不存在了，就是你會有這樣的想法，但這也不是一種那種自我中心或什麼，就只是會很驚訝，就到底為什麼我們看出去的世界是這個世界，為什麼我現在是拿著microphone在跟大家講話，為什麼我是我，我不是聽眾什麼的，就對啊，會有這些奇怪想法。但有時候我會選擇，就是想一想會覺得頭很痛，就不要再繼續想了，因為也怕說如果有一天給我想通，說不定就會發現我們真的是，可能不知道AI電腦裡面的一個程式所認知的世界，就是像是駭客任務的世界之類，只是沒有人給你red pill、blue pill。 [38:14] --> [39:29] 下面一位，現在幾點，航海王，西八括號表情：我是之前那個17歲想要做愛的小弟，最近終於學到大頭控制小頭，我學彈吉他，我想要去澳洲打工度假，因為天氣很吸引我，還有我想要去美國公路旅行，因為有很多的自然奇觀，我想要交一個外國女友練習英文，還有我想要去義大利的南部chill，體驗西班牙的熱情，但現在只能夠從池上開始。沒關係，就先用池上開始吧，你可能也會發現在你走遍了大山大海之後，還是不如回去我家啦之類的，像我之前也會覺得說，臺灣是一個很無聊、很沒意思的東西，但有孩子之後，像我今天我們在桃園這裡，那其實很多東西了，但是我們就決定開車去石門那邊吃一下什麼活魚，鱘龍魚什麼的，這叫鱘龍魚嗎？應該就叫鱘龍魚，他說什麼他養在他那邊，是超大一條，老闆非常nice。那我們在回來的路上，你知道這就是我們非常熟悉的國家，就是停車停得亂七八糟，然後路上可能一大堆什麼彩色的大雨傘，就一堆顏色，臺灣就是很多顏色嘛，看起來非常雜亂什麼，可是後來我就覺得，因為會覺得其實臺灣蠻好玩的。 [39:29] --> [40:06] 你有沒有覺得我們有事沒事應該要這樣出來玩一下，所以可能是心境的改變吧，以前就是會一度覺得，反正我就是要去外面看一看什麼，但你後來也會想通一個大家很常講的嘛，旅行就是從一個你玩膩的地方，去別人玩膩的地方，真的是這樣，就是你說我們想要什麼，去什麼東京超好玩，但你問那些在東京住超久的，他應該也不會覺得東京超好玩，那你看那些什麼外國人，有些跑來臺北說什麼臺北超好玩、臺灣超好玩，想說到底好玩在哪，可是你換個心態之後就發現，這個地方其實真的不錯玩，所以你現在可以玩池上，就好好玩池上，有一天你在玩別的地方的時候，說不定你會想念你在池上的一些時光。 [40:06] --> [40:44] 下面有一位，客家股神：孟恭安，上一集聽到你說目前暫時沒有考慮要做債券的配置，剛好我最近也在思考類似的事情，想跟你交流一下。大部分的資金都在大盤期或主動操作個股，但是投資的績效還沒有信心穩定的擊敗大盤，最近我在想說拿一部分來做類似Ray Dalio的All Weather Portfolio，那內容物包含了股票、長期美債、黃金、大宗資產、趨勢追蹤，都是用臺美股的ETF來達成，並且半年執行一次再平衡，希望這個組合不論大盤好壞都可以穩定的創造報酬，麻煩你對這個策略提供一些建議，謝謝。 [40:44] --> [41:36] 那個All Weather Portfolio的概念我覺得一定是可以做的，因為它裡面的各種東西蠻多是可能負相關或是沒有什麼相關性的，所以就會變成就像你講的，就是它不會在某次的可能極端行情之下，你的部位就爆開之類，當然你的部位也不用期待會有一些顯著的暴擊或什麼，它就是一個穩定的做法。那我相信像這樣子的做法，就是有朝一日，你發現說你錢已經多到你這輩子都花不完的時候，你就會去做類似的事情，我覺得有些東西是真的等到就是你到了那個坎之後你才會去瞭解，類似於網路上說，你不要再網路上去跟一些網友吵架，因為他如果還沒有到那個地方，他是無法瞭解你在說什麼的。所以可能有朝一日會想這樣做，像我現在就是可能還沒有到那個All Weather Portfolio要把東西打散的那個坎，可能還沒有到，我就覺得說沒有必要啦，就是還是以追求報酬作為一個主軸，就願意去承擔更大的風險，大概這樣。 [41:36] --> [42:18] 下面一位，Libyou：孟恭居感恩，本來沒有在聽任何的Podcast，但是在朋友推薦下開始聽，後來變成每次都很期待準時收聽，口條清楚又自然，雖然我是個韭菜，在節目的投資知識之餘，又特別喜歡去聽一些生活上的分享，很欣賞孟恭分享買一杯咖啡，撕開吸管包裝，享受美好以及那個當下的思緒，感受身體不同部位的出力跟承力。留言是來感謝孟恭，並推薦一個有才的網友做的小遊戲，叫做草頭講，撇開政治不談，真的很有才也蠻好玩，總之感謝孟恭讚嘆孟恭，祝您一家四口平安健康幸福美滿，聽眾們績效大爆射，愛您。愛您。 [42:18] --> [43:05] 我真的覺得我最近最大的一個收穫，就是去解構理所當然的各種事情，像是把吸管打開來插進去裡面，包含說在路邊走，非常日常跟甚至有點平常根本不會想的事情，就是走路，如何把路走好，如何讓我踩地的時候，腳跟然後接著，以右腳來說，可能就是右腳的側邊到小肉球、大肉球，再到大拇指，然後把自己蹬出去，那蹬出去的時候還會去思考說，那我下一步踩的時候是否往前一點，還是說我的大拇指要把我自己送遠一點之類的，就是我最近非常享受這種很微小的東西，然後去感受自己的每一天的每一件事。 [43:05] --> [43:59] 我最近有一個新的發現，我也沒有定期，但有時沒事就會想要出去跑步一下，也不是說真的上癮，就覺得跑步，好像真的就上癮，反而覺得跑步蠻好玩的。那我現在發現的事情是，我以前會覺得有點反社會的，因為一開始跟大家分享說我剛入坑的時候就跑跑步機，就我第一次就不小心10K過關那一次，我是在那邊聽音樂，在那邊對拍或什麼，後來的幾次我都會在那邊掛著耳機聽，但我有一次就發現說，就是你掛著AirPods，你的汗是會流到耳機裡面，就覺得有東西，然後再來就是可能現在這首歌不太適合你，因為就換下一首，你又要看你的手機，你就分心了嘛。所以後來我就不要戴耳機，我直接裸裝空裝，不是說那個什麼，不是，就是說就是沒有帶手機也沒有帶耳機，然後就只帶一個就是家裡的鑰匙，然後就出去，哇靠超棒的，我超喜歡，非常喜歡。 [43:59] --> [44:29] 真的就像是自己一個身邊有在跑的朋友，因為我跟他分享我的發現，他說那就是一種修煉，甚至有時候會不小心進入那種冥想的狀態，超愛的，去把自己的一些小動作做好、小事情做好，或是說就是你平常不注意的，甚至是呼吸，如何把呼吸調整好。欸，我覺得這些東西都把它做好之後，你會突然間覺得你的一天好像變長了，你變充實了，你沒有那麼憂鬱了，然後你整個人變得更開心了，差不多這樣的一個感受，希望我可以有更多發現再跟大家分享。 [44:29] --> [45:08] 下面一位，5股股：有幸被唸到，當時您提到取英文名字希望能夠跟中文名字有所呼應，那覺得這個理念很棒，一直想要厚著臉皮再次來請教，有沒有適合香奇的英文名字，那希望可以得到孟恭大大的一些靈感，讓新手爸可以順利解鎖取名任務，那最後祝孟恭一家幸福平安，投資績效長紅到年底。我爸的一個朋友叫做香奇，那香奇就是用客家話講就是香奇，所以他們就笑他說，雖然他不是姓徐，他姓傅，但總之就是我想到這件事情，香奇的話，不然我就會想到Kiki耶，Kiki好不好，我覺得蠻好聽的，K-I-K-I，很可愛。 [45:08] --> [46:11] 下面一位，徐滿，喵喵汪汪：謝孟恭很帥，孟恭老公，最近我朋友說你限動越看越瘦，我怕瘦到跟你在培訓機師的那張一樣帥，招惹到太多人。昨天在現場看到孟恭本人，穿得很帥，第一次看到本人有點害羞，最後祝全家平安。跳跳奶頭好像昨天也有去，我覺得那應該不是正版的啦，就是昨天因為他們有辦一些活動，讓大家可以現場什麼投票之類的嘛，所以你的ID就會show在前面的投屏幕上面，然後就有一個跳跳奶頭，然後我看到傻眼，但那應該不是正版跳跳奶頭啊。對，然後我現在是真的變得蠻瘦，但是不會像培訓機師那時候那麼瘦，那應該是只有50幾公斤，而且那時候也沒有什麼肌肉量，也沒有在練，當然現在就是有肌肉量的，像我這波下來我肌肉幾乎是沒有掉，應該說就是沒有掉，還增加，這個是，就是只有掉脂肪啦，那後來體重也下不去了，就我現在瘦瘦針還是有持續在打，但是我其實已經是開始在增重了，就是我食量很大，那針繼續打，然後體重是增加，但就是一直在掉肥肉，然後肌肉慢慢地長大，差不多這樣，所以沒有辦法瘦到像那時候那麼誇張。 [46:11] --> [46:55] 下面一位，流量測試14：不是，是真的是測到14次嗎？這麼誇張嗎？孟恭安，推我入坑收聽本節目的股溝論壇油豆腐大大，aka，最近喜獲愛女，新版DLC，小朋友前陣子滿月，可以請觀音大廟公保佑女兒早早睡過夜，健康平安快樂長大嗎？也祝孟恭Lisa一家平安順心，求你繼續幹你娘。那我們祝高一的游醫師愛女可以平安快樂長大，最好就是成為那種天使寶寶，讓爸爸媽媽不用擔心，天天乖乖睡過夜，吃好頭好壯壯，那也希望流量測試14可以平安。 [46:55] --> [47:39] 下面一位，領東的星辰，這什麼超中二的ID，這以前那種遊戲會出現的，然後前面還有一個星星跟箭頭：孟恭安，小弟是在紐西蘭工作的臺北人，和女友臺紐遠距六年，很感謝她一路支持我，尤其是剛來紐西蘭就封城的那段日子，就像是EP698講的，遠距最後是要有共同的終點，所以今年7月已經求婚成功，明年準備要接她來紐西蘭啦，那希望這集emoji可以用她最喜歡的大象當標題，那最後請孟恭用川普的語氣對她說：Wow, what a woman this is. Thank you Kathy for never giving him up. New Zealand is a tremendous country, you're gonna love it. Believe me, nobody knows New Zealand better than I do. [47:39] --> [48:24] 下面一位，鋼彈吊單槓：孟恭安，還可以在東京巨蛋打球是很屌的一個成就，下次可能去解鎖大聯盟的球場嗎？如果可以的話就找大谷開球。我們的主揪這邊來講說，就是搞不好有機會可以去道奇球場，you never know。下面一位，寶雞雞：農場有一個比賽，每個人分到一頭牛，一小時看誰擠出來的牛奶最多，後來第一名擠了30公升，第二名擠了25公升，第三名20公升，最後一個人桶子裡面只有一公升，大家都笑他，還跑過去說你怎麼只有一公升啊，他擦了擦汗：當然，給我的是公牛。這集標題可以放雞嗎？已經有人先卡位了，她說要放大象。那是笑話，我記得小時候聽過啊，2.3分。 [48:24] --> [48:56] 那下面一位，WOODR：最近盤面一轉好，又一堆怪咖槓精出來作怪，推廣all in正二，整天假借投資之名行賭博之實，真的是去他媽的，有夠討人厭。你就知道盤面就這樣嘛，好的時候就是會有一堆人在那邊說你趕快all in啊，你怎麼不all in，早就賺得怎麼樣了，然後下去的時候一堆人就說什麼現金滿手，cash is king，那個是哪個人叫你買的，他是白痴。你看多之後你就知道說遠離社群，社群上的低能兒特別多，因為真的是太聰明的人，我覺得他不會整天泡在社群上面，當然一定有特例，只是通常是這樣。 [48:56] --> [50:15] 下面一位：孟恭大大，好奇你的MBTI絕對有準確嗎？好像是什麼INTJ還INFJ？不知道，我覺得這個也沒有什麼好準不準確的吧，它不過就是把你的特性列出來而已不是嗎？就是說I就是introvert，那E就是extrovert，就是你往外的人嘛，所以introvert跟extrovert又不是他發明的東西，他只是幫你定義出來而已啊，對吧？然後它後面那幾個字不是也是差不多的意思嗎？所以我不知道這個是有什麼好準不準的，它有點像是說我只是把我的說明書告訴你吧，我覺得它是這樣的一個形式，所以它應該沒有什麼準不準的問題。所以如果要有一些預測性的東西的話，我自己可以想到的啦，就是你是不是去7-11排隊的時候，會等到輪到你的時候才翻錢包，是，我就知道你是他媽白痴嘛，你講是，你一定是白痴；有沒有對店員大小聲過，你講是，你一定也是他媽是個白痴嘛，像這種我覺得就才有一點那種預測性，所以這個才有準不準的問題。就覺得說我們不用去把話說白嘛，我們就是，欸，下次大家出來相親的時候，然後大家在那邊坐下就說，你各位在7-11買咖啡的時候，會走到櫃臺前面去才把這個錢包打開來，然後去找錢的人請舉個手，大家發現說每個人都舉手，你就可以回家了，你就知道說，好，大家，拜拜。